¿Qué son y cómo funcionan las UDIS (unidades de inversión)?

Las UDIS o Unidades de Inversión son una unidad de medida utilizada en México para ajustar el valor de ciertos instrumentos financieros y contratos, en particular aquellos relacionados con inversiones y créditos. 

Las UDIS fueron creadas como una forma de proteger a los inversionistas y prestatarios de los efectos de la inflación, ya que su valor se ajusta diariamente de acuerdo con el Índice Nacional de Precios al Consumidor (INPC) en México, asimismo, son una guía para verificar el rendimiento de inversión, porque se pueden traducir en cantidades contantes y sonantes.  

¿Qué son las UDIS?

Las UDIS fueron introducidas en 1995 como parte del esfuerzo para estabilizar la economía mexicana y combatir la inflación. Al utilizar las UDIS en lugar de valores nominales fijos, se busca preservar el poder adquisitivo de los recursos financieros a lo largo del tiempo. 

Es importante destacar que las UDIS se aplican principalmente en contratos y productos financieros específicos en México, como créditos hipotecarios, bonos y ciertos instrumentos de inversión. No son una moneda física sino una unidad de medida que se utiliza para ajustar valores en términos reales. 

¿Cómo funcionan las UDIS?

Las UDIS están vinculadas al Índice Nacional de Precios al Consumidor (INPC), el cual mide la variación en los precios de una canasta representativa de bienes y servicios que se consumen en los hogares mexicanos. Este índice refleja la inflación en el país, así que de él dependen los precios, tanto de la canasta básica como de otros servicios que todos consumimos. Para los inversionistas la manera en la que funcionan es al multiplicar el valor del crédito en UDIS por el valor actual de las UDIS, estos céditos son llamados UDIBonos, y para invertir en ellos se puede hacer a partir de 100 UDIS, poco más de $800 MNX, y los recursos son utilizados por el gobierno federal para el desarrollo proyectos. Ahora bien, el valor de las UDIS es establecido por el Banco de México, con ajustes diarios, a traves de contratos y tienen protección contra la inflación. 

• Ajuste Diario:

El valor de las UDIS, se ajusta diariamente con base en la variación del INPC. Si hay inflación, el valor de una UDI aumentará y si hay deflación, disminuirá. Este ajuste diario permite mantener el poder adquisitivo de las UDIS frente a los cambios en los precios.

• Contratos y productos financieros:

Las UDIS se utilizan principalmente en contratos y productos financieros, como créditos hipotecarios y bonos. Por ejemplo, si tienes un crédito hipotecario denominado en UDIS, el saldo de la deuda se ajustará diariamente de acuerdo con los cambios en el INPC.

• Protección contra la inflación:

Es importante saber cómo afecta la inflación a las inversiones, porque la idea detrás de las UDIS es proporcionar una medida de protección contra ella. Al ajustar el valor de los contratos y activos financieros con UDIS, se busca evitar que la inflación erosione el valor real de las inversiones y deudas a lo largo del tiempo. 

¿Cómo invertir en UDIS?

Invertir en UDIS generalmente implica participar en instrumentos financieros que están vinculados a esta unidad de medida en México. Algunos pasos para invertir que podrías seguir son:

Selecciona un instrumento financiero vinculado a UDIS: Algunos instrumentos incluyen bonos UDI, créditos hipotecarios UDI y ciertos fondos de inversión que utilizan UDIS como referencia.

Abre una cuenta de inversión: Si eliges un fondo de inversión, por ejemplo, deberás abrir una cuenta de inversión con una institución financiera que ofrezca ese fondo específico. 

Realiza tu inversión: Una vez que tengas la cuenta de inversión puedes realizar la inversión en el instrumento financiero seleccionado. Puedes hacerlo a través de plataformas en línea, intermediarios financieros o directamente con la institución que ofrece el producto. 

Monitorea tus inversiones: Es importante mantener un seguimiento regular de tus inversiones. Dado que el valor de las UDIS se ajusta diariamente según el INPC, es posible que haya fluctuaciones en el valor de tu inversión.

Consulta a un asesor financiero: Antes de invertir considera consultar a un asesor financiero. Puede proporcionar orientación personalizada según tus objetivos financieros, tolerancia al riesgo y situación específica. La asesoría financiera profesional puede ser valiosa para tomar decisiones informadas. 

Ventajas y desventajas de las UDIS

Al considerar la inversión en UDIS, es esencial evaluar los precios y el ajuste de la inflación. Los UDIBonos son un instrumento de bajo riesgo, con plazos de 3, 5 y 10 años, esto puede ser una ventaja para inversiones a largo o corto plazo, pero existen otras ventajas y desventajas de las que aquí te hablaremos.  

Ventajas de las UDIS

Las UDIS, o algún papel que tenga cobertura en esta unidad, pagan intereses cada semestre, con una tasa de interés fija. Las inversiones no experimentan variaciones por los posibles cambios en las tasas de interés, siempre que se respete el plazo indicado.

• Protección contra la inflación

Una de las principales ventajas de las UDIS es que están diseñadas para proteger a los inversores y prestatarios contra los efectos de la inflación. Al ajustar su valor diariamente según el INPC se busca mantener la estabilidad del poder adquisitivo a lo largo del tiempo. 

• Estabilidad relativa

Las UDIS proporcionan una medida de estabilidad relativa en términos reales. Esto puede ser beneficioso en contratos a largo plazo como hipotecas donde el valor de la deuda se ajusta a las condiciones económicas. 

• Transparencia y previsibilidad

El ajuste diario basado en un índice oficial proporciona transparencia y previsibilidad en el valor de las UDIS. Los participantes del mercado pueden seguir de cerca la evolución del INPC y anticipar ajustes en el valor de los instrumentos financieros vinculados a UDIS.  

• Diversificación de inversiones 

Para los inversionistas las UDIS pueden ofrecer una opción de diversificación ya que permiten invertir en instrumentos vinculados a la inflación de manera más directa. 

Desventajas de las UDIS

Una de las mayores desventajas que tinen los UDIbonos es que tu dinero estará trabajando sin poder disponer de él en el mediano y largo plazo, según tú lo elijas, pero por lo menos en tres años.

• Impacto de eventos económicos

Aunque las UDIS están diseñadas para proporcionar protección contra la inflación, eventos económicos imprevistos pueden tener impactos significativos. Por ejemplo, eventos que afecten la estabilidad económica del país pueden influir en la variación del INPC. 

• Restricciones geográficas

Las UDIS son específicas de México lo que significa que su uso está limitado al mercado financiero mexicano. Esto puede ser una limitación para aquellos inversionistas que buscan diversificar internacionalmente.  

• Riesgo del mercado

Aunque las UDIS pueden mitigar el riesgo de inflación, aún existe riesgo de mercado asociado con los instrumentos financieros que las utilizan. Los valores pueden fluctuar debido a condiciones económicas, tasas de interés y otros factores del mercado. 

• Dependencia del INPC

La efectividad de las UDIS depende de la precisión y confiabilidad del INPC. Cualquier error en la medición de la inflación podría afectar la capacidad de las UDIS para cumplir su objetivo de protección contra la inflación.

Recuerda que las UDIS son específicas de México y suelen utilizarse en el contexto local. Si estás interesado en invertir en UDIS, es crucial entender los productos financieros disponibles en el mercado mexicano y buscar asesoramiento financiero como el que podemos brindarte en Actinver, si quieres conocer más, déjanos tus datos y un asesor especializado te contactará.